中科曙光10万卡AI集群落地，算力基建再提速

AI基础设施领域迎来里程碑式突破，国产算力板块资金加速涌入。7月10日，大数据ETF华宝（516700）场内涨幅最高触及5.22%，收涨1.54%，实现日线三连涨，近三个交易日累计吸引资金净流入557万元，显示市场对AI算力主线的强烈关注。

从基本面看，中科曙光（603019）于当日宣布中国首个全国产10万卡AI超集群“曙光8000（登峰）”正式落成，并接入国家超算互联网，标志着AI基础设施建设从万卡级迈向十万卡级部署阶段。这一技术突破强化了国产算力产业链的估值逻辑，直接带动相关个股走强。浪潮信息（000977）在前期2连板基础上再涨4.11%，创历史新高；中科星图（688568）涨超9%，紫光股份（000938）涨逾7%，天下秀（600556）、四维图新（002405）等跟涨。

政策面上，国务院常务会议明确要求“加力推进人工智能创新突破，加快关键技术攻关和超大规模智算集群建设，强化高质量数据供给”。政策端高频次、高规格的部署，为AI应用和大数据产业提供了持续催化剂。资金面上，板块轮动迹象明显，科技低位方向迎来补涨行情，大数据ETF连续吸金凸显资金对AI算力主线的配置意愿。

展望后市，随着十万卡级AI集群的规模化落地，国产算力产业链有望迎来估值修复与业绩兑现的双重驱动，大数据及AI应用方向或延续强势表现。